Fenyéd egy völgykatlanban Székelyudvarhelytől 5 km-re, a Nagy-Küküllő és a Fenyéd-patak összefolyásánál fekszik. A település egy része a Csíkszereda felé vezető műút mentén, a nagyobbik része viszont Gyergyószentmiklós irányába, a Nagy-Küküllő völgyében terül el.

Az első írásos megemlítés 1532-ből származik. A hagyomány szerint az ősi falu nem a mai helyén terült el, hanem a Csere tetején állott, a mai Fenyéd helyén pedig vízfenék volt.

A község Székelyudvarhely vonzásában élt és formálódott. A város közelsége a keddi hetivásárra való bejárást és piacozást tette lehetővé a lányoknak és asszonyoknak. Ez főként a zöldségtermesztést lendítette fel Fenyéden, a századfordulóra a hagymatermesztés vált meghatározóvá.